Midas Reklam
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

529.00 ₺

Hedef Fiyat

665.00 ₺

Potansiyel Getiri

%25.71
0
Al
1
Cuma, 16 Mayıs 2025
Güncel Fiyat 529,00 ₺
En Yüksek Tahmin
905,00 ₺
Ortalama Fiyat Tahmini
814,95 ₺
En Düşük Tahmin
665,00 ₺
Ortalama Getiri Potansiyeli
%54.06
Kurum Sayısı 18
11
5
2
Cuma, 16 Mayıs 2025 00:00

HSBC, MGROS - Migros için hedef fiyatını 700 TL'den 665 TL'ye düşürdü, tavsiyesini "al" olarak korudu

Genel Görünüm: •3Ç24’ten bu yana tüm oyuncular için reel ciro büyüme oranları zayıflayan müşteri trafiği nedeniyle düşüşte. •Operasyonel kaldıraç sayesinde önümüzdeki çeyreklerde marjlar ve nakit yaratımı açısından iyileşme bekleniyor. •BIM, Migros, Şok hisseleri için “AL” önerisi korunuyor. Migros için hedef fiyat %5 düşürülerek 665 TL’ye çekildi. 1. Tüketici Talebi Zayıf: •1Ç25’te Türkiye’de kapsanan üç gıda perakendecisinin mağaza trafiği düştü. •Tüketici baskısı ve güçlü baz etkisi var. •Migros pazar payı kazanımıyla öne çıktı, Şok toparlanma yolunda. •Ürün sayısının 900’den 1.000’e çıkarılması BIM için sepet büyüklüğünü artırabilir. 2. Marjlar Baskı Altında: •Sektör brüt kâr marjları baskılanıyor. •2Y25’te operasyonel kaldıraçla düzelme bekleniyor. •%30’luk asgari ücret artışı kısa vadede baskı yaratabilir. •Şok için 2025 EBITDA marjı %20bp yukarı revize edildi. •BIM ve Migros için ise %20bp aşağı yönlü düzeltme yapıldı. 3. Nakit Akışı Dalgalı: •1Ç25’te yüksek dalgalanma: bayram ödemeleri, alacaklar, kısa vadeli çalışma sermayesi etkili. •2Ç25’te tek seferlik etkiler pozitife dönebilir (özellikle Migros için). •Ancak yılın ikinci yarısında baskılar devam edebilir.

Geçmiş Hedefler

MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

529.00 ₺

Hedef Fiyat

665.00 ₺

Potansiyel Getiri

%25.71
0
Al
1
Cuma, 16 Mayıs 2025
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

529.00 ₺

Hedef Fiyat

700.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
4
Çarşamba, 22 Ocak 2025
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

529.00 ₺

Hedef Fiyat

685.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
9
Perşembe, 20 Haziran 2024
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

529.00 ₺

Hedef Fiyat

510.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
1
Al
3
Çarşamba, 24 Ocak 2024
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

529.00 ₺

Hedef Fiyat

460.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
1
Çarşamba, 18 Ekim 2023
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

529.00 ₺

Hedef Fiyat

410.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
0
Perşembe, 07 Eylül 2023
Reklam Alanı
Google Play Apple Store