Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
İşte verdiğiniz metnin düz metin olarak düzenlenmiş versiyonu: Aselsan 2Ç25 Finansal Sonuçları ve Değerlendirme Aselsan'ın 2Ç25 finansal sonuçları ve CEO'nun açıklamaları sonrasında hedef fiyatımızı %5 artışla 198,20 TL'ye yükselttik. Bu, %11'lik bir yukarı potansiyele işaret ediyor. Şirket için "Endekse Paralel Getiri" tavsiyemizi koruyoruz. Telekonferanstan Öne Çıkanlar: Ciro Büyümesi: Yönetim, güçlü sipariş hacmi ve artan ihracat sayesinde 2025'te çift haneli ciro büyümesi bekliyor. İlk yarıda gelirler reel bazda %11 arttı. Yeni Sözleşmeler: Yılın ilk yarısında yeni sözleşmeler %10 artışla 2,8 milyar USD'ye ulaştı. Bu sözleşmelerin %45'i ihracattan oluşuyor ve önümüzdeki 4-5 yıl için güçlü bir gelir görünürlüğü sağlıyor. Kapasite Artışı: Şirket üç büyük yeni yatırım projesi için teşvik aldı ve son iki yılda üretim kapasitesini %40 artırdı. 2Ç25 Sonuç Özeti: Net Kâr: 3,993 milyon TL ile piyasa ve analist beklentilerini aştı. Bu rakam, yıllık %30'luk bir artışı temsil ediyor. Gelir ve Marjlar: Çeyreklik gelirler reel bazda yıllık %13 arttı. Brüt kâr marjı 1 puan gerilerken, faaliyet giderlerinin satışlara oranı %12'den %10'a düştü. FAVÖK marjı ise %27,1'e yükselerek beklentileri aştı. Finansal Kalemler: Kur farkı zararları nedeniyle finansman giderleri arttı. Parasal kayıplardaki artış vergi öncesi kârı negatif etkilese de, 4,3 milyar TL'lik ertelenmiş vergi geliri sayesinde net kâr yükseldi. Borç ve Siparişler: Net borç, yüksek yatırımlar nedeniyle çeyreklik bazda %5 arttı. Toplam bakiye siparişler ise %30 artışla 16 milyar USD'ye ulaştı. Bu siparişlerin %16'sı yurt dışından geliyor. İlk yarıda 1,266 milyon USD'lik yeni uluslararası sözleşme imzalandı.
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri