Trive Yatırım, TABGD-TAB Gıda için hedef fiyatını 298,70 TL, tavsiyesini "al" olarak korudu
Trive Yatırım
Hedef: 298.70 ₺
Potansiyel: %22.62
TAB Gıda'nın 2025 yılı ikinci çeyrek sonuçları, güçlü operasyonel performansı ve revize edilen hedefleriyle dikkat çekiyor.
Finansal ve Operasyonel Özet
Satış Gelirleri: Şirket, 2Ç25'te 11,1 milyar TL hasılat elde ederek, 10,5 milyar TL olan piyasa beklentisinin hafif üzerinde bir performans sergiledi.
Müşteri Trafiği: Sıkı ekonomik koşullara rağmen, proaktif menü değişiklikleri ve ekonomik menülerin başarısıyla toplam fiş sayısı yıllık bazda %15 artarak 66 milyona ulaştı.
Restoran Büyümesi: İkinci çeyrekte 58 yeni restoran açıldı. Yılın ilk yarısındaki toplam açılış sayısı 89 olurken, toplam restoran sayısı 1906'ya ulaştı. Şirketin franchise oranı ise %46'ya yükseldi.
Kârlılık: Piyasa beklentisi olan 2,3 milyar TL'nin üzerinde, 2,5 milyar TL FAVÖK elde edildi. 1Ç25'te %16,50 olan FAVÖK marjı, 2Ç25'te toparlanarak %22,50'ye yükseldi. Net kâr ise 756 milyon TL'lik beklentinin üzerinde, 1,1 milyar TL olarak gerçekleşti.
Beklentiler ve Tavsiye
Revize Edilen Hedefler: Şirket, yıl sonuna yönelik yeni restoran açma hedefini 180'den 250-300 aralığına yükseltti.
Değerlendirme: Güçlü finansal sonuçlar ve büyüme odaklı revize edilen hedefler doğrultusunda, TAB Gıda'yı beğenmeye devam ediyoruz.
Hedef Fiyat ve Öneri: Model portföyümüzde bulunan TAB Gıda için 298,70 TL hedef fiyat ve "AL" tavsiyemizi koruyoruz.
Hoşgeldiniz
Sermaye piyasalarında yapacağınız işlemler sonucunda kar elde edebileceğiniz gibi zarar riskiniz de bulunmaktadır.
Bu nedenle, işlem yapmaya karar vermeden önce, piyasada karşılaşabileceğiniz riskleri anlamanız, mali durumunuzu ve kısıtlarınızı dikkate alarak karar vermeniz gerekmektedir.
"Bu internet sitesindeki tüm sayfalarda veya bağlı sosyal medya hesaplarında yer alan ücretsiz temel/teknik analiz sonucu ortaya çıkan hisse senedi hedef fiyatları, model portföyler, hisse önerileri ve açıklamalar kesinlikle yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, SPK tarafından yetkilendirilmiş kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye Özel sunulmaktadır. Bu alanda yetkilendirilmiş kurumlar www.spk.gov.tr adresinde bulunabilir.
Ayrıca üye olan herkes "Kişisel Verilerin Korunması Kanunu" beyanımızı okumuş ve kabul etmiştir. Açılacak herhangi hukiki bir dava neticesinde platformumuz yetkili merciler ile gerekli uzlaşmayı sağlayacaktır, lakin zorunlu şartlar ve resmi kurumlar dışında hiç bir yerde Kişisel Verilerinizin paylaşılmayacağını da beyan ederiz.
İlgili grup/internet sitesi/kanal hesabı bir yatırım kuruluşu değildir. Burada gördükleriniz herhangi bir varlık için alım/satım yönlendirici nitelikte tavsiye veya yorum niteliğinde paylaşımlar değildir, sadece yatırımcıların kendisini geliştirmesi, ve bu piyasada bilinçli yatırımcıların çoğalması maksadıyla bazı banka ve aracı kurumların raporlarını ve hedef fiyatlarını paylaşmaktadır.
Finansal okuryazarlığa katkı sunmak, neye/neden yatırım yapıldığını tam manasıyla okuyabilmek için işin profesyonellerinin bakış açılarını, değerleme modellerini ve bir şirketi değerlerken dikkate aldıkları kriterleri göz önünde bulundurabilirsiniz, lakin yalnızca bu raporlar veya analizlere güvenerek yatırım yapmak sizi maddi kayıplara uğratabilir.. Bu bilgiler/paylaşımlar kurum&banka raporları olmakla birlikte Hedef Fiyat Platformu kesinlikle alım/satım için bir tavsiye veya yorum yapmamaktadır ve yine kesinlikle tavsiye niteliği taşımamaktadır."
