Fed’in üç yıl aradan sonra yaptığı ilk faiz artışı küresel risk iştahını zayıflattı ve piyasalarda daha fazla sıkılaşma beklentisini öne çıkardı. Politika faizi 25 baz puan artırılarak %3,75-%4,00 aralığına yükseltildi ve yıl içinde bir faiz artışı daha öngörüldü. Enflasyonun hâlâ yüksek olduğuna dair mesajlar, faiz artışlarının sürebileceği algısını güçlendirdi. Bu görünüm ABD ve Avrupa hisse senetleri üzerinde baskı yaratırken, S&P 500’de tüm ana sektörler geriledi ve Dow Jones %1,5 değer kaybetti.
Makro cephede ana gündem Fed’in faiz patikası ve enflasyon görünümü oldu. Para piyasalarında ekim toplantısı için yaklaşık 15 baz puanlık sıkılaşma fiyatlanırken, yaklaşık %60 oranında 25 baz puanlık faiz artışı ihtimali öne çıktı. Fed Başkanı’nın enflasyonun çok sayıda mal ve hizmet kategorisinde %3’ün üzerinde seyrettiğini vurgulaması fiyat istikrarının öncelikli kalacağını gösterdi. ABD’de faiz artırımı beklentilerinin güçlenmesi gelişmekte olan ülke varlıklarını da baskıladı ve MSCI EM para birimleri endeksi üst üste beşinci günde geriledi.
Şirket tarafında Boeing, 777X modeline ilişkin bazı testlerin 2027’ye sarkabileceğini açıkladı ve teslimatların gelecek yıl başlamasının planlandığını yineledi. United Airlines ve American Airlines yüksek yakıt maliyetleri nedeniyle dördüncü çeyrekte kapasite azaltabileceğini belirtirken, JB Hunt Transport Services yakıt ve işe alım maliyetlerindeki artışın kârlılığı baskılayacağını söyledi. Apple’ın kendi çiplerini kullanan kurumsal sunucu geliştirdiği ve Nvidia ile ağ ekipmanları konusunda görüşmeler yaptığı bildirilirken, SK Hynix de ABD’de Intel ile üretim işbirliği dahil çeşitli seçenekleri değerlendirdiğini açıkladı. Bu gelişmelerde öne çıkan ortak tema, maliyet baskıları ve teknoloji tarafında stratejik işbirliği arayışları oldu.
Emtia tarafında petrol fiyatları Orta Doğu kaynaklı arz risklerinin bir miktar azalabileceğine yönelik işaretlerle geriledi ve Brent petrol %2,9 düşerek 105,56 dolar seviyesine indi. Döviz piyasalarında dolar Fed toplantısının ardından değer kazancını genişletti; Bloomberg Dolar Spot Endeksi %0,5’e kadar yükseldi. EUR/USD %0,5 gerileyerek 1,1488’e, GBP/USD %0,6 düşüşle 1,3396’ya indi, USD/JPY %0,4 yükselerek 155,73 seviyesine çıktı. Tahvil piyasalarında kısa vadeli getiriler belirgin şekilde yükselirken ABD 2 yıllık tahvil faizi %4,735’e kadar çıktı; Türkiye’nin 5 yıllık CDS primi ise yaklaşık 5,8 baz puan artarak 235,7 baz puana yükseldi.
