Deniz Yatırım Emlak Konut GYO için hedef fiyatını 13 TL'den 17,3 TL'ye yükseltti, tavsiyesini "al" olarak korudu
Deniz Yatırım
Hedef: 17.30 ₺
Potansiyel: %0.00
Şirket, 2Ç24 döneminde yıllık bazda %61 düşüşle 4.914 milyon TL satış geliri elde etti. FAVÖK tarafında ise yıllık bazda %62 daralmayla 889 milyon TL elde ederken, FAVÖK marjı 0.4 puan düşerek %18,1 olarak açıklandı. EKGYO, enflasyon muhasebesi uygulanmış 2Ç24 finansallarında 292 milyon TL net kar açıkladı. 1Ç24 döneminde, Fikirtepe projesinde satın alınan 1,615 bağımsız ünitenin ödemesine bağlı olarak 958 milyon TL seviyesine gerileyen, net nakit pozisyonu ise 4.300 milyon TL seviyesine çıktı. 2Ç24 sonu itibari ile, Şirket’in özsermayesi yıllık bazda %269 artarak 73.602 milyon TL seviyesinde gerçekleşti. Şirket’in özsermaye gelişimini ve net nakit pozisyonundaki toparlanmasını olumlu karşılıyoruz. ➢ 2Ç24 sonu itibari ile şirketin arsa stoğu 24.2 milyar TL, kar paylaşımlı projelerinin tutarı 41.9 milyar TL, anahtar teslim projelerinin tutarı 30.8 milyar TL, satılabilir gayrimenkullerinin tutarı 12.1 milyar TL ve son olarak da Fikirtepe projesinden satın aldığı konutların peşin ödenmiş giderlerde gösterilen tutarı 15.6 milyar TL düzeyindedir. ➢ Özellikle İstanbul’da projeleri bulunan Şirket, 2Ç24’te toplamda 84 bin metrekare büyüklüğünde 579 adet bağımsız bölümün yaklaşık 6.84 milyar TL karşılığı ön satışının gerçekleştirildiğini açıklamıştı. 2024 yılında ise 534 bin m2 önsatış, 52 milyar TL önsatış geliri hedeflenirken, net kar da 5.8 milyar TL olarak bekleniyor. ➢ Mevcut durumda, Emlak Konut GYO için hedef fiyatımızı 13,00 TL’den 17,30 TL seviyesine revize ediyoruz, AL önerimizi ise korumaya devam ediyoruz. Hisse, yıl başından itibaren BIST 100 endeksinin %30 üzerinde performans göstermiştir. Geriye dönük 12 aylık verilere göre hisse 0,6x PD/DD çarpanıyla işlem görmektedir.
Hoşgeldiniz
Sermaye piyasalarında yapacağınız işlemler sonucunda kar elde edebileceğiniz gibi zarar riskiniz de bulunmaktadır.
Bu nedenle, işlem yapmaya karar vermeden önce, piyasada karşılaşabileceğiniz riskleri anlamanız, mali durumunuzu ve kısıtlarınızı dikkate alarak karar vermeniz gerekmektedir.
"Bu internet sitesindeki tüm sayfalarda veya bağlı sosyal medya hesaplarında yer alan ücretsiz temel/teknik analiz sonucu ortaya çıkan hisse senedi hedef fiyatları, model portföyler, hisse önerileri ve açıklamalar kesinlikle yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, SPK tarafından yetkilendirilmiş kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye Özel sunulmaktadır. Bu alanda yetkilendirilmiş kurumlar www.spk.gov.tr adresinde bulunabilir.
Ayrıca üye olan herkes "Kişisel Verilerin Korunması Kanunu" beyanımızı okumuş ve kabul etmiştir. Açılacak herhangi hukiki bir dava neticesinde platformumuz yetkili merciler ile gerekli uzlaşmayı sağlayacaktır, lakin zorunlu şartlar ve resmi kurumlar dışında hiç bir yerde Kişisel Verilerinizin paylaşılmayacağını da beyan ederiz.
İlgili grup/internet sitesi/kanal hesabı bir yatırım kuruluşu değildir. Burada gördükleriniz herhangi bir varlık için alım/satım yönlendirici nitelikte tavsiye veya yorum niteliğinde paylaşımlar değildir, sadece yatırımcıların kendisini geliştirmesi, ve bu piyasada bilinçli yatırımcıların çoğalması maksadıyla bazı banka ve aracı kurumların raporlarını ve hedef fiyatlarını paylaşmaktadır.
Finansal okuryazarlığa katkı sunmak, neye/neden yatırım yapıldığını tam manasıyla okuyabilmek için işin profesyonellerinin bakış açılarını, değerleme modellerini ve bir şirketi değerlerken dikkate aldıkları kriterleri göz önünde bulundurabilirsiniz, lakin yalnızca bu raporlar veya analizlere güvenerek yatırım yapmak sizi maddi kayıplara uğratabilir.. Bu bilgiler/paylaşımlar kurum&banka raporları olmakla birlikte Hedef Fiyat Platformu kesinlikle alım/satım için bir tavsiye veya yorum yapmamaktadır ve yine kesinlikle tavsiye niteliği taşımamaktadır."
