Midas Reklam
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

365.60 ₺

Potansiyel Getiri

%77.82
0
Al
1
Pazartesi, 10 Kasım 2025
Güncel Fiyat 205,60 ₺
En Yüksek Tahmin
384,00 ₺
Ortalama Fiyat Tahmini
361,69 ₺
En Düşük Tahmin
300,00 ₺
Ortalama Getiri Potansiyeli
%75.92
Kurum Sayısı 9
4
1
3
1
Pazartesi, 10 Kasım 2025 00:00

Şeker Yatırım, PGSUS-Pegasus için hedef fiyatını 365.6 TL, tavsiyesini "al" olarak korudu

Pegasus, 2025 3.çeyrekte €226,7 milyon net kar açıkladı; bu, piyasa beklentisi olan €190 milyonun %19,3 üzerinde, ancak yıllık bazda %24,7 düşüş gösteriyor (3Ç24: €301,2mn). Net kar, ciro büyümesinin yatay seyretmesi, artan maliyetler ve kur farkı giderlerinin etkisiyle sınırlı şekilde baskılanırken, ertelenmiş vergi giderlerindeki azalış sapmanın ana nedeni oldu. 3Ç25’te toplam satış gelirleri €1.103mn ile piyasa ortalamasının (€1.116mn) ve Şeker Yatırım beklentisi (€1.130mn) hafif altında gerçekleşti; iç hat tarifeli gelirler € bazında yıllık %5 artarken, dış hat gelirleri %6 düşüş gösterdi. Yan gelirler yıllık %14 artış gösterdi (€318mn → €363mn). FAVÖK €395mn ile piyasa beklentisi €381mn’un %4 üzerinde gerçekleşti; FAVÖK marjı %35,9 oldu. Toplam yolcu sayısı yıllık %16 artışla 12,2 milyon, yolcu doluluk oranı %89,2 seviyesinde gerçekleşti. Yolcu başına yan gelir €29,7, AKK başına birim gelir €¢4,97, toplam birim gider ise €¢3,72 (yakıt hariç CASK €¢2,58) oldu. Net borç 3Ç25 sonunda 2,86 milyar EUR ile yıllık %4 artış kaydetti; artı nakit pozisyonu 759mn EUR seviyesinde gerçekleşti. Pegasus, 2025 jet yakıt kullanımının %63’ünü, 2026’nın ise %57’sini hedge etmiş durumda. Şirket, 2025 beklentilerini güncelledi: toplam AKK %14-%16 artış, RASK %6-%8 azalış, misafir başına yan gelirde düşük tek haneli büyüme, toplam CASK %1-%3 azalış, yakıt hariç CASK %3-%5 artış, FAVÖK marjı ~%26 ve filo büyüklüğü 127 uçak öngörülüyor. Bu sonuçlar ve net karın piyasa beklentilerinin üzerinde gelmesi, hisse performansı üzerinde kısa vadede hafif pozitif etki yaratabilir. Hedef fiyat 365,60 TL ve AL önerisi korunuyor.

Geçmiş Hedefler

PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

365.60 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
1
Cuma, 09 Mayıs 2025
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

372.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
1
Çarşamba, 05 Mart 2025
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

361.20 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
1
Salı, 07 Ocak 2025
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

328.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
2
Salı, 12 Kasım 2024
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

302.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
1
Al
3
Salı, 13 Ağustos 2024
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

259.84 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
7
Salı, 05 Mart 2024
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

253.70 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
3
Salı, 16 Ocak 2024
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

205.60 ₺

Hedef Fiyat

261.89 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
0
Salı, 15 Ağustos 2023
Reklam Alanı
Google Play Apple Store