Midas Reklam
VESBE - VESTEL BEYAZ EŞYA SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

14.75 ₺

Hedef Fiyat

22.39 ₺

Potansiyel Getiri

%51.80
0
Al
1
Cuma, 17 Ocak 2025
Güncel Fiyat 14,75 ₺
En Yüksek Tahmin
26,64 ₺
Ortalama Fiyat Tahmini
24,81 ₺
En Düşük Tahmin
22,39 ₺
Ortalama Getiri Potansiyeli
%68.18
Kurum Sayısı 5
3
1
1
Cuma, 17 Ocak 2025 00:00

İş Yatırım, VESBE-Vestel Beyaz için hedef fiyatını 27,14 TL'den 22,39 TL'ye düşürdü, tavsiyesini "al" olarak korudu.

Vestel Beyaz 2023 yılında Avrupa talebindeki gerilemeye karşı oldukça dirençli bir performans göstermiş ve pazar payını artırmayı başarmıştı. Ancak, tüketici talebindeki süregelen zayıflık, Avrupa dışındaki önemli pazarlarda devam eden makro ve jeopolitik rüzgarlar ile Çinli üreticilerin artan rekabeti, 2024 yılında ihracat hacimleri üzerinde baskı yaratmıştır. Ayrıca, TL'nin yabancı para birimleri karşısında güçlenmesi ve artan hammadde fiyatları, kâr marjlarını önemli ölçüde azaltmıştır. VESBE'nin 2024 yılında gelirlerinde %14'lük bir düşüş ve FAVÖK marjlarında 4,4 puanlık bir daralma kaydedeceğini tahmin ediyoruz. Avrupa pazarında kademeli bir toparlanma öngörmekle birlikte, marjlardaki zayıflığın 2025 yılında da devam etmesini bekliyoruz. VESBE için yeni hedef fiyatımız 22,4 TL/hisse ile AL tavsiyemizi koruyoruz. Hisse ucuz çarpanlardan işlem görmektedir, ancak kısa vadede hisseyi harekete geçirebilecek bir katalizör görmüyoruz. Vestel Beyaz, Türkiye'deki rekabetçi varlık tabanı, ölçek ve lojistik avantajları ve diğer ODM'lere kıyasla üstün Ar-Ge yetenekleri sayesinde, A markaları arasında artan üretimi dışarıdan temin etme trendinden ve orta vadede Avrupa pazarlarındaki toparlanmadan faydalanmak için iyi bir konumda olduğuna inanıyoruz.

Geçmiş Hedefler

VESBE - VESTEL BEYAZ EŞYA SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

14.75 ₺

Hedef Fiyat

22.39 ₺

Potansiyel Getiri

%51.80
0
Al
1
Cuma, 17 Ocak 2025
VESBE - VESTEL BEYAZ EŞYA SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

14.75 ₺

Hedef Fiyat

27.14 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
8
Salı, 03 Eylül 2024
VESBE - VESTEL BEYAZ EŞYA SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

14.75 ₺

Hedef Fiyat

27.61 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
5
Salı, 24 Ekim 2023
VESBE - VESTEL BEYAZ EŞYA SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

14.75 ₺

Hedef Fiyat

23.80 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
0
Pazartesi, 07 Ağustos 2023
Reklam Alanı
Google Play Apple Store