Ünlü & Co, YKBNK - Yapı Kredi Bankası için hedef fiyatını 51.1 TL'den 54 TL'ye yükseltti, tavsiyesini AL olarak korudu.
Yapı Kredi için AL tavsiyesi korunuyor. Hedef fiyat 51,1 TL’den 54,0 TL’ye yükseltilirken, mevcut seviyeye göre yaklaşık %46 yukarı getiri potansiyeli öngörülüyor.
Yapı Kredi, Garanti ile birlikte sektörün en beğenilen iki banka hissesinden biri olarak öne çıkıyor. Faiz indirimlerine yüksek duyarlılığı ve geniş TÜFE’ye endeksli tahvil portföyü sayesinde, daha defansif yapıdaki Garanti’yi tamamlayıcı bir banka olarak değerlendiriliyor.
Yapı Kredi Portföy’ün Azimut’a 16,4 milyar TL baz bedelle satılması ve imzalanan 15 yıllık münhasır dağıtım anlaşması önemli bir katalist olarak görülüyor. İşlemin bankanın solo net kârına yaklaşık 12 milyar TL, çekirdek sermaye yeterlilik oranına ise yaklaşık 70 baz puan katkı sağlaması bekleniyor.
Mart 2028’de sona ermesi beklenen 15 yıllık Allianz bankasürans anlaşmasının yenilenmesi de orta vadede önemli bir katalist olabilir. Özellikle hayat dışı sigortacılık ve bireysel emeklilik faaliyetlerindeki güçlü kârlılık, bu potansiyeli destekleyen unsurlar arasında yer alıyor.
