Halk Yatırım, AKSEN - Aksa Enerji için hedef fiyatını 55,2 TL'den 77,9 TL'ye yükseltti, tavsiyesini 'AL' olarak korudu
Halk Yatırım
Hedef: 77.90 ₺
Potansiyel: %0.00
AKSEN için 12 aylık hedef fiyat 77,90 TL olup, %15 getiri potansiyeli öngörülmektedir. Yüksek kurulu güç, yurt dışı santrallerden elde edilen uzun vadeli ve döviz bazlı garantili gelirler ile Türkiye, Asya ve Afrika’daki yeni yatırımların operasyonel kârlılığı desteklemesi şirketin temel güçlü yönleri olarak değerlendirilmektedir. 2025 ve 2026 için FD/FAVÖK çarpanları sırasıyla 11,2x ve 8,6x, F/K çarpanları ise 23,0x ve 11,1x seviyesinde tahmin edilmektedir.
Şirket, yurt içinde 1.358 MW, yurt dışında ise Asya ve Afrika’da toplam 1.650 MW kurulu güçle faaliyet göstermekte olup, fiyat riskini sınırlayan sözleşmeler ve düşük PTF hassasiyeti ile öne çıkmaktadır. 2026 yılında Kazakistan ve Afrika’daki yeni santrallerin devreye girmesi, ayrıca Türkiye’de depolamalı yenilenebilir enerji projelerinin katkısıyla kurulu gücün önemli ölçüde artması beklenmektedir.
9A25 itibarıyla ciro ve FAVÖK’te güçlü büyüme kaydedilmiş, FAVÖK marjı %32 seviyesine yükselmiştir. 2025 sonunda ciro ve FAVÖK artışının sürmesi, 2026’da ise yeni yatırımların etkisiyle satış gelirleri ve FAVÖK’te belirgin sıçrama öngörülmektedir. Başlıca riskler; proje gecikmeleri, kurulu güç artışının beklentilerin altında kalması, doğalgaz fiyatlarındaki olası artışlar ve TL’nin reel değerlenmesidir.
Hoşgeldiniz
Sermaye piyasalarında yapacağınız işlemler sonucunda kar elde edebileceğiniz gibi zarar riskiniz de bulunmaktadır.
Bu nedenle, işlem yapmaya karar vermeden önce, piyasada karşılaşabileceğiniz riskleri anlamanız, mali durumunuzu ve kısıtlarınızı dikkate alarak karar vermeniz gerekmektedir.
"Bu internet sitesindeki tüm sayfalarda veya bağlı sosyal medya hesaplarında yer alan ücretsiz temel/teknik analiz sonucu ortaya çıkan hisse senedi hedef fiyatları, model portföyler, hisse önerileri ve açıklamalar kesinlikle yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, SPK tarafından yetkilendirilmiş kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye Özel sunulmaktadır. Bu alanda yetkilendirilmiş kurumlar www.spk.gov.tr adresinde bulunabilir.
Ayrıca üye olan herkes "Kişisel Verilerin Korunması Kanunu" beyanımızı okumuş ve kabul etmiştir. Açılacak herhangi hukiki bir dava neticesinde platformumuz yetkili merciler ile gerekli uzlaşmayı sağlayacaktır, lakin zorunlu şartlar ve resmi kurumlar dışında hiç bir yerde Kişisel Verilerinizin paylaşılmayacağını da beyan ederiz.
İlgili grup/internet sitesi/kanal hesabı bir yatırım kuruluşu değildir. Burada gördükleriniz herhangi bir varlık için alım/satım yönlendirici nitelikte tavsiye veya yorum niteliğinde paylaşımlar değildir, sadece yatırımcıların kendisini geliştirmesi, ve bu piyasada bilinçli yatırımcıların çoğalması maksadıyla bazı banka ve aracı kurumların raporlarını ve hedef fiyatlarını paylaşmaktadır.
Finansal okuryazarlığa katkı sunmak, neye/neden yatırım yapıldığını tam manasıyla okuyabilmek için işin profesyonellerinin bakış açılarını, değerleme modellerini ve bir şirketi değerlerken dikkate aldıkları kriterleri göz önünde bulundurabilirsiniz, lakin yalnızca bu raporlar veya analizlere güvenerek yatırım yapmak sizi maddi kayıplara uğratabilir.. Bu bilgiler/paylaşımlar kurum&banka raporları olmakla birlikte Hedef Fiyat Platformu kesinlikle alım/satım için bir tavsiye veya yorum yapmamaktadır ve yine kesinlikle tavsiye niteliği taşımamaktadır."
