Ziraat Yatırım, ASELS-ASELSAN için hedef fiyatını 137,5 TL'den 168,5 TL'ye yükseltti, tavsiyesini "al" olarak korudu
Ziraat Yatırım
Hedef: 168.50 ₺
Potansiyel: %0.00
Aselsan, 2025 yılının ilk çeyreğinde ana ortaklık net dönem kârını yıllık bazda %17,3 artırarak 2.275 milyon TL seviyesinde açıkladı. Piyasa beklentisi 2.535 milyon TL düzeyindeydi.
Aynı dönemde satış gelirleri %9 artışla 22.791 milyon TL’ye yükseldi (Beklenti: 23.109 milyon TL). Brüt kâr ise %12,8 artarak 6.821 milyon TL oldu. Brüt kâr marjı, geçen yılın aynı dönemine göre 1 puan artışla %29,9 seviyesine çıktı.
Operasyonel giderler %23,4 artışla 2.850 milyon TL’ye yükselirken, esas faaliyetlerden diğer gelirler kaleminde kur farkı gelirlerinin etkisiyle 3.435 milyon TL’lik katkı sağlandı. Bu gelişmelerle birlikte faaliyet kârı 7.406 milyon TL olarak gerçekleşti.
FAVÖK, 1Ç2025’te 5.142 milyon TL ile piyasa beklentisi olan 5.532 milyon TL’nin hafif altında kaldı. FAVÖK marjı ise geçen yıla paralel olarak %22,6 seviyesinde gerçekleşti.
Şirket bu çeyrekte 7.026 milyon TL parasal kayıp (1Ç2024: 4.763 milyon TL) ve 4.269 milyon TL vergi geliri yazdı. Net borç çeyreksel bazda %15 artışla 20,1 milyar TL’ye yükselse de, Net Borç / FAVÖK oranı 0,7x ile düşük seviyesini korudu.
2025 yılının ilk çeyreğinde bakiye sipariş tutarı 15 milyar USD’ye ulaşırken (önceki çeyrek: 14 milyar USD), 1,5 milyar USD tutarında yeni sözleşme imzalandı.
Açıklanan finansallar, Aselsan’ın 2024’te yakaladığı güçlü performansı 2025’te de istikrarlı bir şekilde sürdürdüğünü gösteriyor. Şirketin reel büyümesi ve nakit akışındaki iyileşme devam ederken, 2025 yılı hedeflerinin gerçekleştirilebilir olduğuna işaret edilmektedir.
Hoşgeldiniz
Sermaye piyasalarında yapacağınız işlemler sonucunda kar elde edebileceğiniz gibi zarar riskiniz de bulunmaktadır.
Bu nedenle, işlem yapmaya karar vermeden önce, piyasada karşılaşabileceğiniz riskleri anlamanız, mali durumunuzu ve kısıtlarınızı dikkate alarak karar vermeniz gerekmektedir.
"Bu internet sitesindeki tüm sayfalarda veya bağlı sosyal medya hesaplarında yer alan ücretsiz temel/teknik analiz sonucu ortaya çıkan hedef fiyatlar, açıklamalar kesinlikle yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, SPK tarafından yetkilendirilmiş kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye Özel sunulmaktadır. Bu alanda yetkilendirilmiş kurumlar www.spk.gov.tr adresinde bulunabilir.
Ayrıca üye olan herkes "Kişisel Verilerin Korunması Kanunu" beyanımızı okumuş ve kabul etmiştir. Açılacak herhangi hukiki bir dava neticesinde platformumuz yetkili merciler ile gerekli uzlaşmayı sağlayacaktır, lakin zorunlu şartlar ve resmi kurumlar dışında hiç bir yerde Kişisel Verilerinizin paylaşılmayacağını da beyan ederiz.
İlgili grup/internet sitesi/kanal hesabı bir yatırım kuruluşu değildir. Burada gördükleriniz herhangi bir varlık için alım/satım yönlendirici nitelikte tavsiye veya yorum niteliğinde paylaşımlar değildir, sadece yatırımcıların kendisini geliştirmesi, ve bu piyasada bilinçli yatırımcıların çoğalması maksadıyla bazı banka ve aracı kurumların raporlarını ve hedef fiyatlarını paylaşmaktadır.
Finansal okuryazarlığa katkı sunmak, neye/neden yatırım yapıldığını tam manasıyla okuyabilmek için işin profesyonellerinin bakış açılarını, değerleme modellerini ve bir şirketi değerlerken dikkate aldıkları kriterleri göz önünde bulundurabilirsiniz, lakin yalnızca bu raporlar veya analizlere güvenerek yatırım yapmak sizi maddi kayıplara uğratabilir.. Bu bilgiler/paylaşımlar kurum&banka raporları olmakla birlikte Hedef Fiyat Platformu kesinlikle alım/satım için bir tavsiye veya yorum yapmamaktadır ve yine kesinlikle tavsiye niteliği taşımamaktadır."
