AiFin
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

621.00 ₺

Hedef Fiyat

690.24 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
13
Salı, 04 Haziran 2024
Güncel Fiyat 621,00 ₺
En Yüksek Tahmin
1.095,00 ₺
Ortalama Fiyat Tahmini
869,79 ₺
En Düşük Tahmin
715,00 ₺
Ortalama Getiri Potansiyeli
%40.06
Kurum Sayısı 21
14
7
Salı, 04 Haziran 2024

İş Yatırım Migros için hedef fiyatını 496,0 TL'den 690,24 TL'ye yükseltti, tavsiyesini 'AL' olarak korudu

İş Yatırım Menkul Değerler Hedef: 690.24 ₺ Potansiyel: %0.00
Asgari ücret zammı ilk çeyrekte marjları baskıladı Yılın ilk çeyreğinde şirket cirosunu geçen yılın aynı dönemine göre nominal %89 (reel %12) artırmayı başardı. Buna karşın asgari ücrete yıllık bazda %100 oranındaki artış kar marjlarını baskıladı. FAVÖK marjı geçen yılın aynı döneminde %2,2 de bu yılın ilk çeyreğinde %1,2’ye geriledi. Vadeli alımlardan kaynaklanan faiz giderlerinin hesaplanmasında kullanılan faiz varsayımının %9,7’den %45’e yükselmesi ve artan kredi kartı komisyon giderlerinin de etkisiyle vergi öncesi kar yıllık bazda %44 geriledi. Asgari ücret zammının marjlar üzerindeki etkisinin ikinci yarıdan itibaren azalmasını bekliyoruz. Nitekim bu yılın ikinci altı ayında ücret düzeyi yıl ortasında ikinci bir artış beklenmemekte. Vadeli alımlar ile ilgili faiz giderlerine göre düzeltilmiş FAVÖK marjının ilk çeyrekte %2,7’den yıl sonunda %0,9’a iyileşmesini öngörüyoruz. İyileşmede ikinci yarıdan itibaren yıllık enflasyon oranlarındaki gerilemenin neticesinde stoklardaki enflasyon düzeltmesinin FAVÖK marjını desteklemesini öngörüyoruz. Ancak nihai tüketiciye enflasyon oranının üzerinde yansıtılamayan fiyat artışları marj baskısının devam edeceğine işaret etmektedir. Dolayısıyla Migros için 2024 yıl sonu karının yıllık bazda göre reel bazda %12 gerileyeceğini tahmin ediyoruz. İlk çeyrek gerçekleşmeleri ve makro varsayımlarımızdaki değişikliklere göre güncellediğimiz 12 aylık hedef fiyatımızı 690 TL olarak revize ediyor, Migros için “AL” tavsiyemizi koruyoruz. İkinci çeyrekte de enflasyon bazlı maliyet baskısının kar marjlarında düşüşe neden olmasını bekliyoruz. 2025 yılını net kar tahminimizi yıllık bazda %26 oranında bir büyümeye işaret etmektedir. Detaylar için 'RAPORLAR' sayfasını ziyaret ediniz.

Geçmiş Hedefler

MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

621.00 ₺

Hedef Fiyat

931.60 ₺

Potansiyel Getiri

%50.02
0
Al
2
Çarşamba, 24 Aralık 2025
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

621.00 ₺

Hedef Fiyat

753.15 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
0
Cuma, 07 Kasım 2025
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

621.00 ₺

Hedef Fiyat

769.28 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
5
Cuma, 17 Ocak 2025
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

621.00 ₺

Hedef Fiyat

690.24 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
13
Salı, 04 Haziran 2024
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

621.00 ₺

Hedef Fiyat

496.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
1
Salı, 24 Ekim 2023
MGROS - MİGROS TİCARET A.Ş.

Son Fiyat

621.00 ₺

Hedef Fiyat

399.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
0
Perşembe, 03 Ağustos 2023
Reklam Alanı
Öne Çıkanlar Kurumlar Hisse Karşılaştır Partnerlerimiz Videolar Haberler İletişim
Giriş Yap Üye Ol
Google Play Apple Store