Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Özet Görüş: Garanti’nin 2Ç24 net karı piyasa beklentisinin %16 üzerinde gerçekleşti. Sonuçları hisse için sınırlı olumlu olarak değerlendiriyoruz. Garanti için AL tavsiyemizi koruyoruz ve 12 aylık hedef fiyatımızı 164TL/pay olarak yukarı yönlü revize ediyoruz (eski hedef fiyat: 122TL). Hedef fiyatımız %38 getiri potansiyeline işaret etmektedir. Banka 2024/25 tahminlerimize göre 1.4x/0.9x PD/DD ve 4.3x/2.4x F/K çarpanları ile işlem görmektedir. Bankanın 2024/25 özkaynak karlılığının %39/%46 olmasını tahmin ediyoruz. Özkaynak maliyeti varsayımımız ortalama %29 seviyesindedir (2024 için %50 ve sonraki yıllarda kademli düşüş). Garanti araştırma kapsamımızda yer alan mevduat bankaları arasında en yüksek özkaynak karlılığına sahip ve bu sayede 2025T PD/DD çarpanının 1.2x/1.3x seviyelerine ulaşabileceğini tahmin ediyoruz. Detaylar için 'RAPORLAR' sayfasını ziyaret ediniz.
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri